在研究程式交易的過程中
對期貨的回測非常方便
但是對股票就不是了
因為期貨是選定一種商品從頭跑到尾
但是股票回測還牽涉到選股的問題
目前的選股網站和一般看盤軟體下單軟體的選股功能
只能以目前的資料來選股
無法以過去特定時間當時的資料來選股
所以沒辦法回測
我只好用最土法煉鋼的方法來回測
把每週選出來的股票記錄下來
待日後看這些股票是否會賺
這樣也是最準的方法
因為都是out of sample 資料
不會有存活者偏差(因為歷史資料沒有下市股票)
不會有後見之明的問題
目前選出來的股票都是作多
因為股票價格再低，總還有個價值在，價格過低是可以套利或有超額報酬的
但是股剽價格再高都可以，本夢比多高都行，人為炒作要多高都行，市場泡沫要多大都可以
所以我有辦法計算股票是否被低估，位於相對低檔位置
但無法確知股票是否在頭部可以放空
模擬績效計算:
挑選出的股票，以下個交易日最高價進場
若交易日最低價有小於停損價，則以當日最低價出場
若交易日最低價有小於125日(半年)均線，則以當日最低價出場
本文僅作為作者學術研究紀錄，不得做為投資依據。
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